创业板上市委员会2020年第19次审议会议于昨日召开，考核后果表现，南通江天化学股份有限公司（简称“江天化学”）首发合乎刊行前提、上市前提和消息披露要求。这是今年过会的第173家企业（未含科创板）。

停止当前，今年科创板已过会102家企业。加上科创板，这是今年过会的第275家企业。

江天化学本次刊行的保荐机构为平安证券，保荐代表人为赵宏、管恩华。这是平安证券今年保荐胜利的第2单IPO项目。此前，7月16日，平安证券保荐的杭州豪悦护理用品股份有限公司过会。

江天化学专注于以甲醇下流深加工为产业链的高端专用精细化学品的研发、生产和销售。公司要紧产品包含颗粒多聚甲醛、高浓度甲醛、超高纯氯甲烷及1,3,5-三丙烯酰基六氢-均三嗪等，当前公司产品使用于合成树脂、胶黏剂、混凝土外加剂、农药除草剂、香精香料、染料、电子化学品以及纺织染整助剂、表面活性剂等多个平台。

停止本招股介绍书签订之日，产控集团持有江天化学50.04%的股份，为江天化学的控股股东。南通市国资委持有产控集团100%的股份，为江天化学的实际控制人。

江天化学拟在深交所创业板公示刊行不超过2005万股，且占刊行后公司总股本的比例不低于25.00%。本次刊行一切为新股刊行，原股东不公示发售股份，刊行后总股本不超过8020万股。江天化学拟募集资金2.89亿元，其中，1.12亿元用于年产1000吨1,3,5-三丙烯酰基六氢-均三嗪、5000吨水杨醛技改项目，3676.10万元用于年产1.8万吨系列防霉杀菌剂、3200吨冶炼萃取剂技改项目，7996.00万元用于绿色智能化厂家建设，6000.00万元用于增补活动资金及了偿银行贷款。

上市委会议提出问询的要紧问题：

1.报告期内德清云龙为刊行人第二大客户，刊行人向德清云龙的销售曾出现负毛利率的景遇。请刊行人代表连结市场同类产品费用、供需环境和销售半径等因素，介绍向德清云龙销售的必要性、合理性和公允性。请保荐人代表发表明白定见。

2.报告期内刊行人主开业务收入存在必然颠簸。请刊行人代表增补介绍2020年上半年各要紧产品的费用和销量的变动环境及缘故，上述环境是否对刊行人为成连接影响。请保荐人代表发表明白定见。

3.刊行人披露的资产负债表附注片面科目未包含2017年12月31日的数据。请刊行人代表介绍缘故。请保荐人代表发表明白定见。

需进一步落实事项：

请刊行人在招股介绍书“风险因素”章节中增补披露原材料费用颠簸对刊行人销售收入及事迹的影响。